V konzervativním investičním portfoliu nesmí chybět diamanty

Snaha každého investora směřuje k jednomu cíli – být úspěšný a tedy vytvářet zisk. K naplnění této meze vede jednak definování strategie a především pak správná diverzifikace portfolia neboli rozložení do různých investičních nástrojů a forem. První podmínka je díky vývoji v posledních letech víceméně daná. Vyplatí se být konzervativní. V druhém případě je situace trochu složitější, přesto i v ní si lze udělat jasno.

Začněme nejprve tím, čemu je lepší se vyhnout, tedy akciemi. Kdysi spolehlivá součást portfolia patří dnes bohužel mezi silně rizikové varianty. Jistota výplaty dividendy se nezřídka blíží nule. Nemluvě o tom, že propad ceny jednotlivých titulů o více než desítku procent nepatří mezi výjimky. Důkazem jsou například akcie sociální sítě Facebook nebo na pražské burze obchodované společnosti NWR.  

 

Naopak tradiční a především stále velmi oblíbenou součástí konzervativního portfolia jsou spořicí a termínované účty z nabídky finančních institucí. Jistota návratnosti investice, která je u bank garantována ze zákona, je však vykoupena nízkými úrokovými sazbami. Ty se navíc pohybují zpravidla pod hranicí inflace. Vyhledávanou možností jsou také státní dluhopisy. Jejich počet je ale limitovaný a oproti výše uvedeným účtům na nich nelze navyšovat vklad a zlepšovat tak konečný profit.

 

Kam dále můžou směřovat kroky investora, který chce být efektivní při minimálním riziku? Rozhodně by neměl vynechat oblast komodit. I zde je však třeba opatrnosti. Z hlediska konzervativní strategie je vhodné vyhnout se krátkodobým investicím do zemědělských produktů. Ty sice mohou dosáhnout zisku až v řádech desítek procent, ale míra rizika je zde přímo úměrná výši zhodnocení. Vhodné jsou tak především pro ty, kteří disponují znalostmi a zkušenostmi a hlavně jsou ochotni výrazně riskovat. Když z podobných důvodů vyloučíme i energie, pomalu by se dalo říci, že už téměř není z čeho vybírat. Opak je pravdou. Jsou tu ještě diamanty. Komodita pro konzervativní a dlouhodobější investici v pravdě ideální. V jejich prospěch mluví především odolnost vůči globálním ekonomickým výkyvům. Navíc pro zařazení kamenů do portfolia nemusí investor absolvovat často složitá jednání s lidmi, kteří obchody zprostředkovávají. Prostě si je ve společnosti Diamonds International Corporation koupí.